Asistida

[Erika Muñoz.]

Flujo de Caja o Flujo de Fondos: -en inglés, cash flow- a todos los
flujos de entradas y salidas de dinero en efectivo, en un período
dado.

flujo de caja: es la acumulación neta de activos líquidos en un
periodo determinado y, por esta razón constituye un indicador
importante para medir la liquidez de una empresa en un periodo
determinado. Las actividades operativas, las inversiones y el
financiamiento forman parte del flujo.
La importancia del Flujo de Caja: es que éste nos permite conocer la
liquidez de la empresa, es decir, conocer con cuánto de dinero en
efectivo se cuenta, de modo que, con dicha información podamos tomamos
decisiones tales como:
• cuánto podemos comprar de mercadería.
• si se puede comprar al contado o es necesario o preferible solicitar
crédito.
• si se puede o preferible cobrar al contado o es posible otorgar
créditos.
• si es viable pagar deudas a su fecha de vencimiento o es necesario
pedir un refinanciamiento o un nuevo financiamiento.
• si tenemos un excedente de dinero suficiente como para poder
invertirlo, por ejemplo, al adquirir nueva maquinaria.
• si es necesario aumentar el disponible, por ejemplo, para una
eventual oportunidad de inversión.
El Flujo de Caja: se puede clasificar en:
 Flujos de caja operacionales: Efectivo recibido o gastado como
resultado de las actividades económicas de base de la compañía.
 Flujos de caja de inversión: Efectivo recibido o expendido
considerando los gastos en inversión de capital que beneficiarán el
negocio a futuro, como inversiones o adquisiciones.
 Flujos de caja de financiamiento: Efectivo recibido o gastado como
resultado de actividades financieras.

Erika Muñoz
C.I. 11.361.490
G-001-N