Witam,
Dla Pythona 3.2 i 3.3. Pod Windows najprościej skorzystać z instalatorów przygotowanych przez Christopha Gohlke:
http://www.lfd.uci.edu/~gohlke/pythonlibs/#lxml
Takie rozwiązanie sugeruje też oficjalna dokumentacja:
http://lxml.de/installation.html
"For MS Windows, we no longer provide binary distributions. Also see the related FAQ entry. If you fail to build lxml on your MS Windows system from the signed and tested sources that we release, consider using the unofficial Windows binaries that Christoph Gohlke generously provides."